ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಟ್ರೆಜರಿ ಬಿಲ್‌ಗಳು, ಕಮರ್ಷಿಯಲ್ ಪೇಪರ್‌ಗಳು, ಕಾರ್ಪೊರೇಟ್ ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಸರ್ಕಾರಿ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಂತಹ ಫಿಕ್ಸೆಡ್-ಆದಾಯ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ. ಈ ಸಾಧನಗಳು ನಿಗದಿತ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿ ದಿನಾಂಕವನ್ನು ಹೊಂದಿವೆ ಮತ್ತು ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯ ನಂತರ ಪಾವತಿಸಬೇಕಾದ ಫಿಕ್ಸೆಡ್ ಬಡ್ಡಿ ದರವನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತವೆ. ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಏರಿಳಿತಗಳು ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳಿಂದ ಆದಾಯದ ಮೇಲೆ ಪ್ರಭಾವ ಬೀರುವುದಿಲ್ಲವಾದ್ದರಿಂದ, ಅವುಗಳನ್ನು ಕಡಿಮೆ-ಅಪಾಯದ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿ ಪರಿಗಣಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
ಪ್ರತಿ ಡೆಟ್ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗೆ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ನಿಯೋಜಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ, ಇದು ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಅಸಲು ಮತ್ತು ಬಡ್ಡಿಯ ಮರುಪಾವತಿಯ ಮೇಲೆ ಡೀಫಾಲ್ಟ್ ಮಾಡುವ ವಿತರಕರ ಅಪಾಯವನ್ನು ಮೌಲ್ಯಮಾಪನ ಮಾಡಲು ಸಹಾಯ ಮಾಡುತ್ತದೆ. ಡೆಟ್ ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್‌ಗಳು ಡೆಟ್ ಇನ್‌ಸ್ಟ್ರುಮೆಂಟ್‌ಗಳ ಗುಣಮಟ್ಟವನ್ನು ಮೌಲ್ಯಮಾಪನ ಮಾಡಲು ಈ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳನ್ನು ಬಳಸುತ್ತಾರೆ. ಹೆಚ್ಚಿನ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ತನ್ನ ಹಣಕಾಸಿನ ಜವಾಬ್ದಾರಿಗಳ ಮೇಲೆ ಡೀಫಾಲ್ಟ್ ಮಾಡುವ ವಿತರಕರ ಕಡಿಮೆ ಸಾಧ್ಯತೆಯನ್ನು ಸೂಚಿಸುತ್ತದೆ.
ಹೌದು, ಇದು ಲೋನ್ ಸಾಧ್ಯತೆ ಇದೆ ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಕಡಿಮೆ-ಗುಣಮಟ್ಟದ ಲೋನ್ ಸಾಧನಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿರಬಹುದು. ಕಡಿಮೆ-ಗುಣಮಟ್ಟದ ಡೆಟ್ ಇನ್‌ಸ್ಟ್ರುಮೆಂಟ್ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯವನ್ನು ಗಳಿಸಲು ಅವಕಾಶವನ್ನು ನೀಡುತ್ತದೆ ಮತ್ತು ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್ ಅವಕಾಶವನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳಲು ನಿರ್ಧರಿಸಬಹುದು. ಆದಾಗ್ಯೂ, ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೋದಲ್ಲಿ ಉನ್ನತ-ಗುಣಮಟ್ಟದ ಸಾಧನಗಳೊಂದಿಗೆ ಡೆಟ್ ಫಂಡ್ ಹೆಚ್ಚಿನ ಸ್ಥಿರತೆಯನ್ನು ಹೊಂದಿರುತ್ತದೆ. ಬಡ್ಡಿ ದರಗಳು ಹೆಚ್ಚಾಗುತ್ತವೆಯೇ ಅಥವಾ ಇಳಿಕೆಯಾಗುತ್ತವೆಯೇ ಎಂಬುದರ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಫಂಡ್ ಮ್ಯಾನೇಜರ್ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಅಥವಾ ಅಲ್ಪಾವಧಿಯ ಡೆಟ್ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡುತ್ತಾರೆ.
ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಅಪಾಯ-ವಿರೋಧಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಸೂಕ್ತವಾಗಿವೆ, ವೈವಿಧ್ಯಮಯ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಮೂಲಕ ಸ್ಥಿರ ಆದಾಯವನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತವೆ. ಆದಾಯವನ್ನು ಖಾತರಿಪಡಿಸದಿದ್ದರೂ, ಅವುಗಳು ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ನಿರೀಕ್ಷಿತ ಶ್ರೇಣಿಯೊಳಗೆ ಬರುತ್ತವೆ, ಇದು ಎಚ್ಚರಿಕೆಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಸೂಕ್ತವಾಗಿದೆ.
ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿ ಅವಧಿಯ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳ ವರ್ಗೀಕರಣವನ್ನು ಕೆಳಗೆ ನೀಡಲಾಗಿದೆ:
ಇವುಗಳು 91 ದಿನಗಳವರೆಗಿನ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯೊಂದಿಗೆ ಮನಿ ಮಾರ್ಕೆಟ್ ಸಾಧನಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ, ಉಳಿತಾಯ ಅಕೌಂಟ್‌ಗಳಿಗಿಂತ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯವನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತವೆ, ಇದು ಅಲ್ಪಾವಧಿಯ ಹೂಡಿಕೆಗಳಿಗೆ ಸೂಕ್ತವಾಗಿದೆ.
ಮನಿ ಮಾರ್ಕೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು 1 ವರ್ಷದವರೆಗಿನ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯೊಂದಿಗೆ ಸಾಧನಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ. ಕಡಿಮೆ-ಅಪಾಯದ, ಅಲ್ಪಾವಧಿಯ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳನ್ನು ಬಯಸುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಅವು ಸೂಕ್ತವಾಗಿವೆ.
ಡೈನಾಮಿಕ್ ಬಾಂಡ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಬಡ್ಡಿ ದರದ ಏರಿಳಿತಗಳ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ವಿವಿಧ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಗಳ ಡೆಟ್ ಸಾಧನಗಳಲ್ಲಿ ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನು ಸರಿಹೊಂದಿಸುತ್ತವೆ. ಮಧ್ಯಮ ಅಪಾಯ ಸಹಿಷ್ಣುತೆ ಮತ್ತು 3-5 ವರ್ಷದ ಹಾರಿಜಾನ್ ಹೊಂದಿರುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಸೂಕ್ತವಾಗಿದೆ.
ಈ ಫಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ಕನಿಷ್ಠ 80% ಅನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿನ ದರದ ಕಾರ್ಪೊರೇಟ್ ಬಾಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ, ಇದು ಸ್ಥಿರ, ಉನ್ನತ-ಗುಣಮಟ್ಟದ ಕಾರ್ಪೊರೇಟ್ ಹೂಡಿಕೆಗಳನ್ನು ಬಯಸುವವರಿಗೆ ಕಡಿಮೆ-ಅಪಾಯದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ.
ಈ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಸ್ಥಿರತೆ ಮತ್ತು ಸುರಕ್ಷತೆಯನ್ನು ಖಚಿತಪಡಿಸುವ ಬ್ಯಾಂಕ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಸಾರ್ವಜನಿಕ ವಲಯದ ಉದ್ಯಮಗಳು (ಪಿಎಸ್‌ಯುಗಳು) ನೀಡಿದ ಡೆಟ್ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಿಗೆ ಕನಿಷ್ಠ 80% ಆಸ್ತಿಗಳನ್ನು ಹಂಚಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ.
ಗಿಲ್ಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ತಮ್ಮ ಕಾರ್ಪಸ್‌ನ ಕನಿಷ್ಠ 80% ಅನ್ನು ವಿವಿಧ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಗಳೊಂದಿಗೆ ಸರ್ಕಾರಿ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ. ಅವರು ಯಾವುದೇ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಅಪಾಯವನ್ನು ಹೊಂದಿಲ್ಲದಿದ್ದರೂ, ಬಡ್ಡಿ ದರದ ಅಪಾಯವು ಹೆಚ್ಚಾಗಿರಬಹುದು.
ಇವುಗಳು ಸ್ವಲ್ಪ ಕಡಿಮೆ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳೊಂದಿಗೆ ಕಾರ್ಪೊರೇಟ್ ಬಾಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ತಮ್ಮ ಕಾರ್ಪಸ್‌ನ ಕನಿಷ್ಠ 65% ಅನ್ನು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ. ಅವರು ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯವನ್ನು ನೀಡುತ್ತಾರೆ ಆದರೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಅಪಾಯವನ್ನು ಹೊಂದಿರುತ್ತಾರೆ.
ಫ್ಲೋಟರ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಫ್ಲೋಟಿಂಗ್ ಬಡ್ಡಿ ದರಗಳೊಂದಿಗೆ ಡೆಟ್ ಇನ್‌ಸ್ಟ್ರುಮೆಂಟ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ತಮ್ಮ ಸ್ವತ್ತುಗಳ ಕನಿಷ್ಠ 65% ಅನ್ನು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ, ಬಡ್ಡಿ ದರದ ಅಪಾಯವನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ.
ಇವುಗಳು ಒಂದು ದಿನದೊಳಗೆ ಮೆಚ್ಯೂರ್ ಆಗುವ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುತ್ತವೆ, ಕನಿಷ್ಠ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಮತ್ತು ಬಡ್ಡಿ ದರದ ಅಪಾಯಗಳೊಂದಿಗೆ ಅಲ್ಟ್ರಾ-ಸೆಕ್ಯೂರ್ಡ್ ಆಯ್ಕೆಗಳನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತವೆ.
ಮನಿ ಮಾರ್ಕೆಟ್ ಇನ್‌ಸ್ಟ್ರುಮೆಂಟ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಡೆಟ್ ಸೆಕ್ಯೂರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವುದರಿಂದ, ಈ ಫಂಡ್‌ಗಳು 3-6 ತಿಂಗಳ ಮ್ಯಾಕಾಲೆ ಅವಧಿಯನ್ನು ಹೊಂದಿವೆ, ಇದು ಅಲ್ಪಾವಧಿಯ ಸುರಕ್ಷತೆ ಮತ್ತು ಆದಾಯದ ನಡುವಿನ ಸಮತೋಲನವನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತದೆ.
ಮಧ್ಯಮ ಅವಧಿಯ ಫಂಡ್‌ಗಳು (ಮ್ಯಾಕಾಲೆ ಅವಧಿ 3-4 ವರ್ಷಗಳು), ಮಧ್ಯಮದಿಂದ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಫಂಡ್‌ಗಳು (4-7 ವರ್ಷಗಳು), ಮತ್ತು ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಫಂಡ್‌ಗಳು (7 ವರ್ಷಗಳಿಗಿಂತ ಹೆಚ್ಚು), ವಿವಿಧ ಹೂಡಿಕೆ ಅವಧಿಗಳನ್ನು ಪೂರೈಸುತ್ತವೆ.
ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಮೂರು ಪ್ರಮುಖ ರೀತಿಯ ಅಪಾಯಗಳೊಂದಿಗೆ ಬರುತ್ತವೆ:
ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳ ಆದಾಯ
ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಇಕ್ವಿಟಿ ಫಂಡ್‌ಗಳಿಗಿಂತ ಕಡಿಮೆ ಆದಾಯವನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ. ಆದಾಯವನ್ನು ಕೂಡ ಖಾತರಿಪಡಿಸಲಾಗುವುದಿಲ್ಲ. ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳ NAV ಬಡ್ಡಿ ದರಗಳೊಂದಿಗೆ ಬದಲಾಗುತ್ತದೆ. ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ನ ಎನ್‌ಎವಿ ಬಡ್ಡಿ ದರಗಳಿಗೆ ವಿಲೋಮವಾಗಿ ಅನುಪಾತದಲ್ಲಿದೆ. ಬಡ್ಡಿದರಗಳು ಹೆಚ್ಚಾದಾಗ ಇದು ಕಡಿಮೆಯಾಗುತ್ತದೆ ಮತ್ತು ಇದಕ್ಕೆ ವಿರುದ್ಧವಾಗಿ.
ವೆಚ್ಚದ ಅನುಪಾತ
ವೆಚ್ಚದ ಅನುಪಾತವು ಫಂಡ್ ನಿರ್ವಹಿಸಲು ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ನ ಒಟ್ಟು ಸ್ವತ್ತುಗಳ ಶೇಕಡಾವಾರು ಫೀಸ್ ಕಡೆಗೆ ಡೈವರ್ಟ್ ಆಗುತ್ತದೆ. ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯವನ್ನು ನೀಡುವುದಿಲ್ಲ; ಆದ್ದರಿಂದ, ಹೆಚ್ಚಿನ ವೆಚ್ಚದ ಅನುಪಾತವು ನಿಮ್ಮ ಗಳಿಕೆಗಳ ಮೇಲೆ ಋಣಾತ್ಮಕವಾಗಿ ಪರಿಣಾಮ ಬೀರಬಹುದು.
ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಯೋಜನೆ ಎಂದರೇನು?
ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು 1 ದಿನದಿಂದ (ರಾತ್ರಿ ಫಂಡ್‌ಗಳು) 7 ವರ್ಷಗಳಿಗಿಂತ ಹೆಚ್ಚಿನ (ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಫಂಡ್‌ಗಳು) ವರೆಗಿನ ವಿವಿಧ ಅವಧಿಗಳೊಂದಿಗೆ ಬರುತ್ತವೆ. ಸರಿಯಾದ ಫಂಡ್ ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡುವುದು ನಿಮ್ಮ ಹಣಕಾಸಿನ ಗುರಿಗಳು ಮತ್ತು ಹೂಡಿಕೆ ಕಾಲಾವಧಿಯನ್ನು ಅವಲಂಬಿಸಿರುತ್ತದೆ. ಅನೇಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ನಿಯಮಿತ ಆದಾಯವನ್ನು ಗಳಿಸುವ ಸಾಧನವಾಗಿ ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ಅನುಕೂಲ ಮಾಡುತ್ತಾರೆ.
ಕೆಲವು ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಸ್ಥಿರತೆಯ ಕಾರಣಗಳಿಗಾಗಿ ತಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊದ ಒಂದು ಭಾಗವನ್ನು ಡೆಟ್ ಫಂಡ್‌ಗೆ ಬದಲಾಯಿಸುತ್ತಾರೆ.
ನಿಮ್ಮ ಉದ್ದೇಶವೇನು ಎಂಬುದನ್ನು ಲೆಕ್ಕಿಸದೆ, ಹೂಡಿಕೆ ಯೋಜನೆಯ ಪ್ರಕಾರ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿ.
ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲು ಬಯಸುತ್ತಿದ್ದೀರಿ ಡೆಟ್ ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್? ಆರಂಭಿಸಲು ಇಲ್ಲಿ ಕ್ಲಿಕ್ ಮಾಡಿ.
*ನಿಯಮ ಮತ್ತು ಷರತ್ತುಗಳು ಅನ್ವಯವಾಗುತ್ತವೆ. ಈ ಲೇಖನದಲ್ಲಿ ಒದಗಿಸಲಾದ ಮಾಹಿತಿಯು ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿದೆ ಮತ್ತು ಮಾಹಿತಿ ಉದ್ದೇಶಗಳಿಗಾಗಿ ಮಾತ್ರ. ಇದು ನಿಮ್ಮ ಸ್ವಂತ ಸಂದರ್ಭಗಳಲ್ಲಿ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ಸಲಹೆಗೆ ಪರ್ಯಾಯವಲ್ಲ.