FY 2025-26 में आपके म्यूचुअल फंड निवेश पर टैक्स कैसे लगाया जाएगा

1.इक्विटी म्यूचुअल फंड:

ये फंड अपने एसेट का कम से कम 65% घरेलू इक्विटी में निवेश करते हैं. अपडेटेड टैक्स व्यवस्था के साथ, यहां बताया गया है कि FY 2025-26 में रिडेम्पशन पर कैसे टैक्स लगाया जाता है:

• शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन (एसटीसीजी):

अगर 12-महीने के भीतर बेचा जाता है, तो अब आपके लाभ पर 23 जुलाई, 2024 से 20% (15% तक) टैक्स लगाया जाता है. 

• लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (LTCG):

अगर 12-महीने से अधिक समय के लिए होल्ड किया जाता है, तो एक वित्तीय वर्ष में ₹1.25 लाख तक का लाभ टैक्स-फ्री होता है (MFs और स्टॉक के लिए). इसके ऊपर की राशि पर 23 जुलाई, 2024 से 12.5% पर टैक्स लगाया जाता है. पहले, यह रेट 10% थी. 

• डिविडेंड का नियमित इनकम की तरह इस्तेमाल किया जाता है और आपके टैक्स स्लैब के अनुसार टैक्स लगाया जाता है.

2. डेट म्यूचुअल फंड: 

ये फंड मुख्य रूप से बॉन्ड, सरकारी सिक्योरिटीज़ और ट्रेजरी बिल जैसे फिक्स्ड-इनकम इंस्ट्रूमेंट में निवेश करते हैं. हाल ही में किए गए टैक्स बदलावों ने उनकी अपील को महत्वपूर्ण रूप से प्रभावित किया है:

• STCG: 1 अप्रैल, 2023 को या उसके बाद किए गए निवेश के लिए होल्डिंग अवधि के बावजूद लाभ को शॉर्ट टर्म माना जाता है, और आपके लागू इनकम स्लैब रेट पर टैक्स लगाया जाता है. कोई इंडेक्सेशन लाभ उपलब्ध नहीं है.
   

• 1 अप्रैल, 2023 से पहले किए गए निवेश के लिए:

1. 24 महीनों से अधिक समय तक होल्ड करने के बाद 12.5% पर LTCG. अन्यथा स्लैब दरों पर STCG.
    

• लाभांश: आपके व्यक्तिगत स्लैब रेट के अनुसार टैक्स लगाया जाता है.
  
  
  
  3. हाइब्रिड फंड्स:
  
  

इन फंड में इक्विटी और डेट का मिश्रण होता है. टैक्समैन अपने इक्विटी एक्सपोज़र के आधार पर उनका इलाज करता है:

• अगर इक्विटी 65% या उससे अधिक है, तो वे इक्विटी फंड के नियमों का पालन करते हैं.

• अन्यथा, उन पर डेट फंड की तरह टैक्स लगाया जाता है.
  
  
  4. गोल्ड फंड और गोल्ड ETF: 
   

ये फंड फिज़िकल गोल्ड या गोल्ड से संबंधित इंस्ट्रूमेंट में निवेश करते हैं, और उनका टैक्सेशन डेट फंड के नियमों का पालन करता है, जब तक कि अलग-अलग संरचना नहीं की जाती है.
 

गोल्ड फंड का टैक्सेशन:

• अगर निवेश 1 अप्रैल, 2023 को या उसके बाद किए जाते हैं, और 24 महीनों से अधिक समय तक होल्ड किए जाते हैं, तो उन्हें LTCG माना जाता है और इंडेक्सेशन के बिना 12.5% पर टैक्स लगाया जाता है. अगर निवेश 24 महीने से कम समय के लिए होल्ड किया जाता है, तो उन्हें STCG माना जाएगा और लागू स्लैब रेट पर टैक्स लगाया जाएगा, जो 1 अप्रैल, 2025 के बाद लागू होता है. 
   

• अगर निवेश 1 अप्रैल, 2023 से पहले किए जाते हैं, और 24 महीनों से अधिक समय तक होल्ड किए जाते हैं, तो उन्हें LTCG माना जाता है और इंडेक्सेशन के बिना 12.5% पर टैक्स लगाया जाता है, और अगर निवेश 24 महीनों से कम समय के लिए होल्ड किए जाते हैं, तो उन्हें STCG के रूप में माना जाता है और लागू स्लैब रेट के अनुसार टैक्स लगाया जाता है, जो 23 जुलाई, 2024 के बाद लागू होता है.

गोल्ड ETF का टैक्सेशन:

• अगर 1 अप्रैल, 2023 को या उसके बाद खरीदा जाता है, तो 12 महीनों तक के लाभ पर इंडेक्सेशन लाभ के बिना स्लैब रेट (एसटीसीजी) पर टैक्स लगाया जाता है. और 12 महीनों के बाद, लाभ पर इंडेक्सेशन के बिना 12.5% (LTCG) पर टैक्स लगाया जाता है. यह 1 अप्रैल, 2025 के बाद लागू होता है.
   

• अगर 1 अप्रैल, 2023 से पहले खरीदा जाता है, और 12 महीनों से अधिक समय तक होल्ड किया जाता है, तो उन्हें LTCG माना जाता है और इंडेक्सेशन के बिना 12.5% पर टैक्स लगाया जाता है, और अगर निवेश 12 महीनों से कम समय के लिए होल्ड किया जाता है, तो उन्हें STCG माना जाता है और लागू स्लैब रेट के अनुसार टैक्स लगाया जाता है, जो 23 जुलाई, 2024 के बाद लागू होता है.
  
   

• डिविडेंड: आपकी इनकम स्लैब के अनुसार भी टैक्स लगाया जाता है.

5. अन्य म्यूचुअल फंड कैटेगरी पर टैक्स:

 A. इंटरनेशनल म्यूचुअल फंड 

इंटरनेशनल म्यूचुअल फंड को अब इनकम टैक्स एक्ट के सेक्शन 50AA के अनुसार "निर्दिष्ट म्यूचुअल फंड" के तहत वर्गीकृत किया गया है.

1 अप्रैल, 2023 से 31 मार्च, 2025 के बीच किए गए निवेश:

• सभी लाभ, होल्डिंग अवधि के बावजूद, शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन के रूप में माना जाता है और निवेशक की स्लैब रेट पर टैक्स लगाया जाता है. इस अवधि के दौरान कोई इंडेक्सेशन या एलटीसीजी लाभ उपलब्ध नहीं है.
   

1 अप्रैल, 2025 को या उसके बाद खरीदे गए यूनिट के लिए:

• अगर 24 महीने से कम समय के लिए होल्ड किया जाता है, तो निवेशक के टैक्स स्लैब के अनुसार लाभ पर शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन के रूप में टैक्स लगाया जाता है.

• अगर 24 महीनों से अधिक समय तक होल्ड किया जाता है, तो लाभ (विदेशी/अनलिस्टेड इक्विटी) लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन के रूप में पात्र होते हैं, पर इंडेक्सेशन के बिना फ्लैट 12.5% टैक्स लगाया जाता है. इन लाभों के लिए ₹1.25 लाख की छूट नहीं है - पूरा लाभ 12.5% पर टैक्स लगाया जाता है.
  
  
  B. फंड ऑफ फंड (एफओएफएस)
   

फंड ऑफ फंड का टैक्स व्यवहार इस पर निर्भर करता है अंतर्निहित स्कीम का एसेट एलोकेशन: 

1. इक्विटी-ओरिएंटेडएफओएफ

घरेलू इक्विटी में 65% या उससे अधिक निवेश करने वाले एफओएफ पर जैसे इक्विटी म्यूचुअल फंड टैक्स लगाया जाता है:

• शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन (STCG): 23 जुलाई, 2024 के बाद किए गए रिडेम्पशन के लिए 20% पर टैक्स लगाया जाता है.

• लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (LTCG): अगर 12 महीने से अधिक समय तक होल्ड किया जाता है, तो ₹1.25 लाख से अधिक के लाभ पर टैक्स लगाया जाता है 12.5%. 
  
  
  
  2. नॉन-इक्विटीएफओएफ
   

डेट इंस्ट्रूमेंट में 65% या उससे अधिक होल्ड करने वाले फंड को सेक्शन 50AA के तहत 'निर्दिष्ट म्यूचुअल फंड' के रूप में वर्गीकृत किया जाता है और इस प्रकार टैक्स लगाया जाता है: 
 

• 1 अप्रैल, 2023 से पहले किए गए निवेश के लिए:

• अगर 24 महीनों से अधिक समय तक होल्ड किया जाता है, तो LTCG पर इंडेक्सेशन के बिना 12.5% टैक्स लगाया जाता है.

• अगर 24 महीने या उससे कम समय में होल्ड किया जाता है, तो लाभ पर STCG के रूप में निवेशक की स्लैब रेट पर टैक्स लगाया जाता है.
  
   

• 1 अप्रैल, 2023 को या उसके बाद किए गए निवेश के लिए:

• होल्डिंग अवधि के बावजूद, सभी लाभ को STCG के रूप में माना जाता है और सेक्शन 50AA के अनुसार निवेशक की स्लैब रेट पर टैक्स लगाया जाता है.
   

• कोई इंडेक्सेशन लाभ उपलब्ध नहीं है.